Имя материала: Бизнес-планирование

Автор: Черняк Виктор Захарович

10.4. анализ работы пяти азк

В

таблице 10.14 приведен финансово-экономический анализ эксплуатации пяти АЗК (оптимистический вариант) в течение первых пяти лет.

Подпись: 2679290	2723207	2693882
947277	962668	952599

1597422      1732012	1760539	1741284
4261613	6022152	7763436
1833012	1861539	1842284


2714781    4547793	6409332	8251616
Подпись: 1797592     2641619    3303520 3809353
66619      728520 1234353
71	72 72
Статья       I     I год     J     II год

Налоги, отно-

сящиеся к за-

тратам                1067355 1688825

НДС к уплате.... 481163 778197 ГСМ к уплате.... 575167 894281 Дорожный налог

к уплате             11025 16347

Операционная

прибыль             1510085 2554678

Налоги, относя-

щиеся на фи-

нансовые ре-

зультаты            62250 82857

Налог на обра-

зование              2293 3287

Налог на содер-

жание с/к сфе-

ры              36782 56394

Налог на иму-

щество                23175 23175

Прибыль до налогообложения    1447835 2471821

Налог на при-

быль                   515656 874399

Чистая при-

быль           932179

10.    Чистая при-

быль нараста-

ющим итогом       932179 2529601

П. Чистый денежный поток    1016359 1698422

Чистый де-

нежный поток

нарастающим

итогом        1016359

Текущая сто-

имость денеж-

ных потоков

(29,5\%, лет)

нарастающим

итогом        784833

Чистая теку-

щая стои-

мость                  (1790167) (777408)

Отдача иа ин-

вестиции (\%)     39 66

Период окупаемости, лет 1,918 |    III год    |    IV год    | Угод"

973857 17558

999324 17799

 

1843466     1872907 1890078

852051      865408 872809 989699

17558

 

2767675     2812601   2784407

 

88385       89393         90525

61169 23175

62119 23175

4041         4099  4653

62697 23175

 

Финансово-экономический анализ эксплуатации сети из пяти АЗК предполагает использование тех же исходных данных, скорректированных для сети из одной АЗК, и расчет по тем же методикам, как и при финансово-экономическом анализе для одной АЗК. На рис. 10.8 показан график строительства и начала эксплуатации (первый год работы) сети из пяти строящихся АЗК. В этом проекте АЗК начинают возводиться последовательно. Задержка начала строительства и ввод в эксплуатацию последующей АЗК по отношению к предыдущей составляют один месяц. Поскольку АЗК будут вводиться в эксплуатацию также последовательно, то в первый год работы сети АЗК они отработают 50 месяцев вместо 60, если бы они начали работу одновременно. Поэтому для первого года работы пяти АЗК вводится коэффициент, учитывающий последовательность ввода АЗК в эксплуатацию. Этот коэффициент равен отношению числа месяцев, фактически отработанных АЗК в первом году, к максимальному количеству месяцев в году к * (50/60) * 0,83. Другими словами, исходные данные для финансово-экономического анализа сети из пяти АЗК получаются не простым умножением значений из табл. 10.9 на пять, а с учетом последовательного ввода строящихся АЗК в эксплуатацию. Например, выручка от реализации бензина Аи-95 в первом году в случае пяти АЗК (табл. 10.11):

Выручка от бензина Аи-95 = OXnXrXpXk,

где О — объемы продаж Аи-95 за один год, п — число возводимых АЗК, г — розничная цена Аи-95, к — коэффициент, учитывающий неодновременность начала работ АЗК.

Таким образом, выручка от бензина АИ-95 * 7200000 X 5 X 0,46X0,15X0,83 - 2061720.

На рис. 10.9 и 10.10 приведены планируемые объемы продаж и выручки от продаж бензина соответственно при эксплуатации пяти АЗК. На рис. 10.11 приведено распределение валовой торговой маржи в первом году при эксплуатации пяти АЗК.

1   2  3  4  5  6  7  8  9 10 И 12 13 14 15 16 17 18

• Месяцы

АЗК 6—4-

АЗК 6-

АЗК

АЗК

АЗК

 

11X1

-ж-

Первый год эксплуатации

X — начало строительства соответствующего АЗК; о — начало эксплуатации соответствующего АЗК.

Рис. 10.8. График строительства и первого года эксплуатации сети из пяти АЗС

Рис. 10.10. Прогнозируемые выручки от продаж при эксплуатации одного АЗК

 

В таблице 10.15 приведены результаты финансово-экономического анализа работы пяти АЗК (пессимистический вариант) в течение пяти лет.

Страница: | 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 | 9 | 10 | 11 | 12 | 13 | 14 | 15 | 16 | 17 | 18 | 19 | 20 | 21 | 22 | 23 | 24 | 25 | 26 | 27 | 28 | 29 | 30 | 31 | 32 | 33 | 34 | 35 | 36 | 37 | 38 | 39 | 40 | 41 | 42 | 43 | 44 | 45 | 46 | 47 | 48 | 49 | 50 | 51 | 52 | 53 | 54 |