Имя материала: Финансовый анализ. Краткий курс

Автор: Бочаров В. В.

7.4. анализ прибыли от реализации продукции

Основной составляющий элемент бухгалтерской прибыли принимает форму прибыли от реализации продукции (прибыль от продаж). Поэтому в первую очередь анализируют общее изменение прибыли от реализации (табл. 7.3).

Как следует из табл. 7.3, снижение прибыли от продаж на 5069 тыс. руб., или 19,4 \%, связано с опережающим ростом себестоимости проданных товаров по сравнению с выручкой (нетто) от продажи товаров, значительным увеличением коммерческих и управленческих расходов.

 

Если эти затраты в отчетном году выросли бы пропорционально росту объема продаж (в 1,362 раза), то прибыль от продаж увеличилась бы:

за счет снижения издержек производства на 13 529 тыс. руб. (260 186 - 181 099 х 1,362);

за счет сокращения коммерческих и управленческих расходов на 1019 тыс. руб. (19 584 - 13 631 х 1,362).

Общая сумма прибыли от продаж составила бы 31548 тыс. руб. (21 000 + 13 529 + 1019), что в 1,5 раза (31 548 / 21 000) выше фактической прибыли отчетного года.

Ключевым элементом прибыли от продаж является прибыль от продаж. Она выражает разницу между выручкой (нетто) от продажи товаров и себестоимостью проданных товаров. Алгоритм расчета валовой прибыли (ВП) можно представить в следующем виде:

n

ВП =^Q{ X (Ц { - C i),

i=1

где Qi — объем производства продукции i-го вида в натуральном выражении (тонн, штук, м2 и т. д.); Цi — продажная цена продукции i-го вида, руб.;

С, — себестоимость единицы продукции i-го вида, руб.; i — конкретный вид реализуемой продукции; и — количество видов реализуемой продукции (i =1,2,3... и). Исходя из указанного порядка расчета, валовую прибыль формируют под влиянием следующих факторов:

объема реализации продукции;

себестоимости реализованных изделий;

продажных цен на реализуемую продукцию;

сдвигов в структуре ассортимента с позиции различий в уровне рентабельности отдельных видов изделий.

Пофакторный анализ валовой прибыли осуществляют по данным Отчета о прибылях и убытках за текущий и базисный периоды (квартал, год). При сравнении с планом используют данные финансового плана (бюджета доходов и расходов) и расчетов к нему. Однако этой информации для факторного анализа недостаточно. Она часто несопоставима, поскольку на выручку (нетто) от продажи товаров влияет уровень, что вытекает из ее расчета за базисный и отчетный периоды:

n

= E(Qic хЦio)

i=1 n

=2(Qii х ц і і)

i=1

где Во иВ1 — выручка от продажи товаров в базисном и отчетном периодах;

Qi0 и Qi — объем выпуска товаров (изделий) i-го вида в этих периодах;

Цio и Цt — отпускная цена изделия i-го вида в базисном и отчетном периодах.

Фактическую себестоимость товаров определяют аналогичным образом под воздействием объема реализации и затрат на единицу товара (изделия) в соответствующем периоде:

и

С0 =E(Qio Х Cio)

n

 

i=1

где С0 иС1 — фактическая себестоимость проданной продукции в базисном и отчетном периодах; C 0 и C { — себестоимость товара (изделия) і-го вида в базисном и отчетном периодах. Соответственно и сравнение валовой прибыли, т. е. ВП и ВП0 будет складываться под влиянием несопоставимых факторов.

Пофакторный анализ валовой прибыли (ВП) традиционно осуществляют с помощью приема элиминирования (методом цепных подстановок). Элиминирование — технический прием анализа, используемый для определения влияния отдельных факторов на изучаемое явление. При данном подходе ряд признаков исключают и оставляют главный признак, который служит объектом исследования.

Для определения влияния отдельных факторов на величину необходимо рассчитать следующие дополнительные показатели:

выручку от продажи товаров (без косвенных налогов) отчетного периода в базисных ценах (Вх), которую вычисляют по формуле

n

 

і=1

себестоимость проданных товаров отчетного периода в базисных затратах на единицу продукции (Сх), которую определяют по формуле

n

C х =    х C0;

і=1

базисную валовую прибыль (ВПх), рассчитанную исходя из объема и ассортимента проданных товаров, которую определяют в виде разницы между выручкой от продажи товаров отчетного периода в базисных ценах (Вх) и себестоимостью проданных товаров отчетного периода (Сх) в базисных затратах на единицу продукции:

ВПх = Вх -Сх.

Проиллюстрируем методику расчета влияния отдельных факторов на изменение валовой прибыли (табл. 7.4).

Индекс изменения выручки от продажи товаров (ИВ) в сопоставимых ценах определяют по формуле

Ив = Вх/В0.

Расчет воздействия первого фактора (изменения выручки от продажи товаров) можно осуществить двумя способами.

В виде разницы между суммой валовой прибыли, пересчитанной на индекс изменения выручки от реализации и суммы прибыли в базисном периоде, т. е. по формуле

ДВПВ = ВП0 х ИВ -ВП0, где АВПв — прирост валовой прибыли;

ВП0 — сумма валовой прибыли в базисном периоде.

Путем умножения прироста (снижения индекса изменения выручки от продажи товаров (Ив - 1)) на размер валовой прибыли в базисном периоде (ВП0):

АВПВ = ВП0 х (ИВ - 1).

Пример

Индекс изменения выручки от продаж товаров равен 1,12 (247295/ /220799). Расчет воздействия фактора изменения выручки от продажи товаров:

39700 х 1,12 - 39700 = 4764 тыс. руб.

39700 х (1,12 - 1,0) = 4764 тыс. руб.

В этом примере рост выручки от реализации в отчетном периоде по сравнению с базисным привел к увеличению валовой прибыли на 4764 тыс. руб.

Расчет влияния второго фактора (сдвигов в ассортименте на изменение валовой прибыли — АВПд) производят, если присутствуют различия в уровне рентабельности. Рентабельность реализованной продукции для этих целей можно вычислить отношением прибыли к выручке от продажи товаров.

Используют два способа расчета.

При первом способе устанавливают разницу между базисной валовой прибылью, рассчитанной исходя из фактического объема и ассортимента реализованной продукции, и базисной суммой прибыли, пересчитанной на индекс изменения объема продажи продукции, т. е. по алгоритму:

АВПА = ВП— -ВП0 х ИВ. При втором способе расчета влияния сдвигов в ассортименте на валовую прибыль разницу между базисным уровнем рентабельности, вычисленным исходя из фактического объема и ассортимента продукции и ее базисным уровнем, умножают на выручку от реализации продукции отчетного периода в базисных ценах (с учетом индекса инфляции) по формуле:

(ВПХ    ВП0

ДВПА =            —         0 |хВх.

 

Пример 1

АВПА = 40180 - (39700 х 1,12) = 40180 - 44464 = -4284 тыс. руб. Пример 2

ДВПа^^180       )х 247295 =

А    247295 220799J

= (0,1625 - 0,18) х 247295 = -4284тыс. руб.

В этих двух примерах в отчетном периоде по сравнению с базисным имело место падение удельного веса реализованной продукции с более высоким уровнем рентабельности в ее объеме, что привело к уменьшению валовой прибыли на -4284 тыс. руб.

Расчет влияния третьего фактора (колебания себестоимости реализованной продукции) на изменение валовой прибыли (АВПс) определяют вычитанием из себестоимости продукции отчетного периода (С1) этого показателя, рассчитанного исходя из базисного уровня затрат на единицу продукции (С—), по формуле:

АВПС = С1 -С—.

Пример

АВПС = 260186 - 207115 = 53071 тыс. руб.

Следовательно, в результате роста себестоимости продукции валовая прибыль отчетного года снизилась на -53071 тыс. руб.

Расчет влияния четвертого фактора (колебания продажных цен) на изменение валовой прибыли (АВПц) устанавливают путем исключения из фактической выручки от продажи товаров (В1) выручки от фактически реализованной продукции в базисных ценах (Вх):

АВПц = В1 -Вх.

Пример

АВПц = 300770 - 247295 = 53475 тыс. руб.

Итак, рост продажных цен на реализованную продукцию обеспечил увеличение валовой прибыли на 53475 тыс. руб. Таким образом, совокупное влияние четырех перечисленных факторов привело к росту валовой прибыли отчетного периода по сравнению с базисным на сумму 884 тыс. руб. [(4764) + (-4284) + (-53071) + (53475)].

Результаты факторного анализа целесообразно обобщить в отдельной табл. 7.5.

 

Страница: | 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 | 9 | 10 | 11 | 12 | 13 | 14 | 15 | 16 | 17 | 18 | 19 | 20 | 21 | 22 | 23 | 24 | 25 | 26 | 27 | 28 | 29 | 30 | 31 | 32 | 33 | 34 | 35 | 36 | 37 | 38 | 39 | 40 | 41 | 42 | 43 | 44 | 45 | 46 | 47 | 48 |