Имя материала: Кредитная политика и кредитные риски

Автор: Мицек Сергей Александрович

7.3.4. оценка кредитоспособности заемщика - физического лица (по методике сберегательного банка рф)

 

Учитывается:

Чистый среднемесячный доход заемщика за 6 месяцев;

Чистый доход поручителей;

Сумма и срок кредита;

Коэффициент            платежеспособности заемщика,

соответствующий величине чистого дохода:

До 1500 долл. США - 0.5 более 1500 долл. - 0.7

 

Расчет платежеспособности производится по формуле:

P = D4 х K х T, где P - платежеспособность клиента D4- среднемесячный чистый доход К - коэффициент

t - период кредитования (в месяцах)

 

Платежеспособность поручителей определяется аналогично платежеспособности Заемщика, коэффициент - 0,5.

 

Максимальный    размер    представляемого    кредита (S)

рассчитывается следующим образом: - в два этапа:

Определение максимального размера кредита (S)

Размер кредита с учетом платежеспособности заемщика (Sp)

S P p    1 + г(\%ст) х (t +1)

100 х 12 х 2

Полученная величина корректируется с учетом индивидуальных особенностей заемщика, прежде всего стоимости обеспечения (0), которая равна суммарной платежеспособности поручителей и залога в оценочной стоимости.

Если 0<Р, то максимальный размер кредита (S0) определяется как:

S = 0 0    1 + г(\%ст) х (t +1)

100 х 12 х 2

7.3.5. Методы финансового анализа А. Методы коэффициентов

1.5.

К обеспеченности

собственными средствами

Собственный капитал -внеоборотные Активы (III Р.П - № .А) Оборотные активы

Доля собственных оборотных средств

> °,1

2. Показатели платежеспособности (финансовой устойчивости). Отражают способность предприятия погашать долгосрочную

задолженность

2.1.

К общего покрытия

Оборотные активы Итог баланса (стр. 699)

Показывает, какая часть пассива может быть покрыта при продаже активов по балансовой стоимости. Возможность удовлетворения всех обязательств без уменьшения собственного капитала

°,5

2.2.

К финансовой независимости

Собственный капитал СК - убытки (стр. 49° Р. III - (стр. 465+475 Р III). Итог баланса -убытки (стр. 699 - 39°)

Показатель доли собственных средств в балансе отражает степень финансового риска

°,5

2.3.

К финансовой зависимости

Заемный капитал Итог баланса (стр. 699)

Чем выше коэффициент, тем больше риск банкротства компании. Отражает возможность возникновения дефицита денежных средств

< 1

2.4.

Финансовый рычаг

(leverage) - К привлечения

Заемные средства (ЗК) Собственные средства

Показатель,

позволяющий

определить

финансовую

устойчивость

1

3. Коэффициенты деловой активности

3.1.

 

3.2.

Коэффициент оборачиваемости оборотных

средств          

К оборачиваемости

дебиторской задолженности

В (выручка) / капитал оборотный - средний остаток оборотных средств

 

Выручка от реализации

Средняя за период дебиторская задолженность

 

Рост этого

коэффициента означает сокращение продаж в кредит, снижение, - наоборот. Снижение показателя - угроза ликвидности. Сравнить с коэффициентом оборачиваемости кредиторской задолженности

 

Среднеотраслевой коэффициент

3.3.

К - средний срок оборота кредиторской задолженности (период погашения ДЗ)

365

К оборачиваемости

дебиторской

задолженности

Чем больше период задолженности, тем выше риск погашения. Следует установить долю сомнительной ДЗ в структуре

задолженности         

3.4.

К

соотношения дебиторской и кредиторской задолженности

Дебиторская задолженность (Стр. 220+230) Кредиторская задолженность (Стр. 620)

На практике небольшой перевес кредиторской задолженности в настоящее время предпочтительнее

Теоретически на практике целесообразно небольшое превышение

задолжен-

ности 

 

 

 

3.5.

К оборачиваемости

365

Себестоимость

Отражает скорость реализации запасов.

 

 

материально-

реализации продукции/

Наименее ликвидные

 

 

производ-

среднегодовая

статьи актива

 

 

ственных

стоимость МПЗ

 

 

 

запасов

По данным учета затрат на производство / [( стр. 210 н.б. + стр. 210 к.б.):1

 

 

3.6.

К оборачиваемости основных средств

В (выручка) Основные средства

 

 

3.7.

Коэффициент

В (выручка)

 

 

оборачиваемости

собственного капитала

СК (собственный капитал)

 

 

3.8.

Коэффициент

В (выручка)

 

 

оборачиваемости активов

А (активы)

 

 

 

Коэффи-

 

 

 

№ п/п

циенты рентабельности

Формула

Содержание

 

1

Добавленная стоимость

(ДС)

 

 

 

2

БРЭИ - брутто

ДС - (заработная плата

Показывает

 

 

- результат

+ начисления)

достаточность средств

 

 

эксплуатации

 

для расчетов за

 

 

инвестиций

 

кредиты, выплаты налогов и т.п.

 

3

НРЭИ - нетто

БРЭИ - А

Прибыль до

 

- результат

эксплуатации

инвестиций

(амортизация)

налогообложения и выплаты

сверхнормативных процентов

 

4

ЭРА -

нрэи              П баланс — \% за кредит включенный в себестоимость

            х 100\% =        

 

 

экономическая

а

а

 

 

рентабельность активов

 

 

 

4.1.

ЭРА -

экономическая рентабельность активов

НРЭИ   оборот              НРЭИ оборот

            х          — х 100\% =    х 100\% х         —

А      оборот             оборот актив

1 і

КМ КТ

(ком. маржа) (коэф. трансформации)

4.2.

ЧРА - чистая Рентабельность активов - ROA

Чистая прибыль А

Эффективность использования активов

4.2.1.

ЧРА

ЧП   оборот                ЧП оборот

            х          — х 100\% =    х 100\% х         —

А    оборот             оборот актив

Формула Дюпона

4.2.2.

ЧРАК - чистая Рентабельность

акционерного капитала -ROE

ЧП      ЧП     оборот А АК    оборот      А АК

1

ROS

4.3.

К

защищенности кредитов

4/П+\% за кредит + налог / расходы по выплате процентов

>1

4.4.

К рыночной активности

Прибыль на акцию, балансовая стоимость актива и др.

 

3. Резерв на покрытие предстоящих расходов и

платежей (резервы будущих расходов)

 

 

 

4. Валовой операционный денежный поток (1+2+3)

 

 

 

 

5. Увеличение(-) или уменьшение(-) дебиторской задолженности по сравнению с предшествующим периодом

 

 

 

6. Увеличение (-) или уменьшение (-) запасов и затрат по сравнению с предшествующим периодом

 

 

 

7. Увеличение (+) или уменьшение (-) кредиторской задолженности по сравнению с предшествующим периодом

 

 

 

 

13. Налоги

14. Вложения в основные фонды

15. Увеличение (+) или уменьшение (-) по прочим краткосрочным и долгосрочным активам

 

 

 

16. Увеличение (+) или уменьшение (-) по прочим текущим и долгосрочным пассивам

 

 

 

17. Увеличение (+) или уменьшение (-) нематериальных активов

 

 

 

Страница: | 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 | 9 | 10 | 11 | 12 | 13 | 14 | 15 | 16 | 17 | 18 | 19 | 20 | 21 | 22 | 23 | 24 |