Имя материала: Портфельные инвестиции

Автор: Аскинадзи В.М.

2. инвестиционный портфель: сущность, классификация, доходность и риск

Как отмечалось, инвестиционный портфель представляет собой совокупность ценных, управляемую как самостоятельный инвестиционный объект.

Цель формирования портфеля ценных бумаг - сохранить и приумножить капитал.

Сущность портфельного инвестирования заключается в распределении инвестиционных ресурсов между различными группами финансовых активов для достижения требуемых параметров. В зависимости от целей и задач, поставленных при формировании портфеля, инвестор должен целенаправленно определить оптимальное соотношение между различными типами ценных бумаг, включаемых в портфель.

Для составления инвестиционного портфеля необходимо:

формулирование основной цели и определение приоритетов (максимизация доходности, минимизация риска, сохранение и прирост капитала и т. п.);

отбор инвестиционно привлекательных ценных бумаг, обеспечивающих требуемый уровень доходности и риска;

поиск адекватного соотношения видов и типов ценных бумаг в портфеле для достижения поставленных целей;

мониторинг инвестиционного портфеля по мере изменения основных его параметров.

Принципы формирования инвестиционного портфеля:

обеспечение безопасности (страхование от всевозможных рисков и стабильность в получении дохода);

достижение приемлемой для инвестора доходности;

обеспечение ликвидности;

достижение оптимального соотношения между доходностью и риском, в том числе путем диверсификации портфеля.

Страница: | 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 | 9 | 10 | 11 | 12 | 13 | 14 | 15 | 16 | 17 | 18 | 19 | 20 | 21 | 22 | 23 | 24 | 25 | 26 |